Portfolio trong tài chính là gì? Làm thế nào để quản lý portfolio tài chính? Tất cả các thắc mắc này sẽ đều được giải đáp tại đây. Hãy cùng Tino Group khám phá các câu trả lời này nhé!
Giới thiệu chung về portfolio
Portfolio trong tài chính là gì?
Portfolio trong tài chính là cách gọi khác của cơ cấu đầu tư hay tên gọi đầu tư. Đây là thuật ngữ dùng để chỉ tập hợp các loại chứng khoán tài chính mà một nhà đầu tư hay định chế đầu tư sẽ có thể nắm giữ. Thông thường, các nhà đầu tư có xu hướng muốn nắm giữ nhiều loại chứng khoán tài chính khác nhau để chia nhỏ rủi ro, giảm thiểu thiệt hại ở mức thấp nhất nếu xảy ra biến động ngoài ý muốn.
Họ cũng có thể kết hợp các loại chứng khoán tài chính khác nhau, trong đó một số đem lại lợi ích ngắn hạn (nhất thời) cao, số còn lại mang đến lợi ích dài hạn (lâu dài) khi giá thị trường tăng đáng kể.
Ý nghĩa của portfolio trong tài chính
Nhà đầu tư sẽ đạt được lợi ích đầu tư nhiều hơn nếu nắm giữ một danh mục đầu tư thay vì đầu tư vào một loại chứng khoán riêng lẻ. Nói cách khác, thay vì “all in” vào một loại chứng khoán, nhà đầu tư nên có sự phân bổ nhiều nguồn tài chính sẽ đạt được hiệu quả tốt hơn. Kết hợp các loại chứng khoán khác nhau này tạo thành một danh mục đầu tư được gọi là sự đa dạng hóa.
Bí quyết quản lý danh mục đầu tư
Xây dựng và quản lý danh mục đầu tư là một trong những kỹ năng cơ bản của một nhà đầu tư cần có. Mục tiêu sau cùng của việc lập portfolio là gia tăng lợi nhuận tỉ lệ thuận theo thời gian.
Danh mục đầu tư bao gồm tất cả và bất kỳ loại hình tài sản tài chính nào từ cổ phiếu, trái phiếu, vàng, bất động sản cho đến tiền điện tử – xu thế tài chính những năm gần đây. Để đầu tư thực sự có hiệu quả, nhà đầu tư cần học cách chấp nhận rủi ro, đa dạng hóa tài sản và cân bằng việc phân bổ danh mục đầu tư.
Chấp nhận rủi ro là điều không thể tránh khỏi
Trong đầu tư tài chính, lợi nhuận sẽ luôn đi cùng với rủi ro. Nói cách khác, rủi ro không phải là đối cực với lợi nhuận, mà là một phần không thể thiếu trong việc tối đa hóa lợi nhuận đạt được. Khả năng chấp nhận rủi ro là mức độ sẵn lòng của nhà đầu tư trong việc chấp nhận cơ hội mất một phần lợi ích nhỏ để theo đuổi lợi nhuận lớn hơn. Dễ hiểu hơn, đó là hình thức “thả con tép, bắt con tôm” hay “lùi một bước để tiến hai bước”.
Trên lý thuyết là vậy. Thế nhưng, trên thực tế, dường như không thể đánh giá được mức độ rủi ro để có thể mạo hiểm như vậy được.
Nếu bạn là nhà đầu tư mới, hãy cân nhắc thử việc áp dụng quy tắc ngón tay cái: thực hiện các chiến lược mạo hiểm hơn khi đầu tư liên quan đến cổ phiếu hoặc quỹ riêng lẻ nếu tình hình tiến xa hơn mục tiêu của bạn và thực hiện các chiến lược thận trọng hơn khi đầu tư liên quan đến trái phiếu (hoặc thậm chí tiền mặt) nếu tình hình tiến gần hơn đến mục tiêu của bạn.
Khả năng chấp nhận (quản lý) rủi ro của cá nhân bạn sẽ quyết định đến cách bạn xây dựng danh mục đầu tư của mình.
Đa dạng hóa tài sản càng nhiều, càng tốt
Bên cạnh việc chấp nhận rủi ro, “không bỏ trứng vào một giỏ” cũng là nguyên tắc đầu tư tài chính cốt lõi mà các nhà đầu tư không thể không biết. Đây cũng là lý do tại sao bạn cần đa dạng hóa tài sản trong danh mục của mình.
Đa dạng hóa nhiều loại tài sản khác nhau từ cổ phiếu, trái phiếu, tiền mặt, bất động sản, tiền điện tử,…cũng như đa dạng hóa nhiều loại tài sản nhỏ trong cùng một nhóm. Nghĩa là, bạn sẽ không đầu tư tất cả cổ phiếu vào một tên tuổi nhất định, bạn nên chia đều nhiều loại cổ phiếu khác nhau. Như vậy, dù thị trường có biến động khôn lường, danh mục của bạn cũng sẽ tăng trưởng theo nhiều tình huống khác nhau.
Một trong những cách dễ dàng nhất trong việc đa dạng hóa danh mục đầu tư là đầu tư vào các quỹ chỉ số hoặc quỹ ETF. Khi sở hữu các quỹ có chi phí tương đối thấp trong danh mục đầu tư, bạn sẽ có thể chứng kiến hàng trăm hoặc hàng nghìn cổ phiếu và trái phiếu khác nhau trong cùng một phiên chứng khoán duy nhất.
Phân bổ tài sản và tái cân bằng portfolio
Việc làm này sẽ giúp nhà đầu tư giảm thiểu thiệt hại khi thị trường xảy ra bất ổn. Tùy thuộc vào chiến lược đầu tư của mỗi người mà sẽ có các cách chia tỷ lệ phân bổ khác nhau. Công việc này bạn có thể nhờ sự hỗ trợ từ cố vấn robot. Hầu hết các hoạt động liên quan đến tái cân bằng đều nằm trong khả năng quản lý danh mục đầu tư của robot.
5 loại danh mục đầu tư phổ biến nhất hiện nay
Danh mục đầu tư mạo hiểm
Như tên gọi của danh mục, đầu tư mạo hiểm là một “con dao hai lưỡi” khi lợi nhuận và rủi ro luôn ở mức cao. Cổ phiếu trong danh mục đầu tư này thường có chỉ số beta rất cao hoặc sẽ rất nhạy cảm với những biến động của thị trường dù là nhỏ nhất. Và chỉ số beta càng cao, khả năng chịu sự biến động giá sẽ càng nhiều. Chẳng hạn như chỉ số 2.0 thường có xu hướng thay đổi gấp đôi so với thị trường kể cả tăng trưởng hay suy thoái. Như đã đề cập ban đầu, rủi ro và lợi nhuận là nét đặc trưng của việc đầu tư tài chính.
Danh mục đầu tư an toàn
Ngược lại với đầu tư mạo hiểm, chỉ số beta của những cổ phiếu an toàn thường không cao và có thể độc lập với những biến động chung của toàn thị trường. Trái ngược với những cổ phiếu này là những cổ phiếu mang tính chu kì. Đây sẽ là loại cổ phiếu rất nhạy cảm với những sự thay đổi trong toàn bộ chu kỳ kinh tế.
Danh mục đầu tư theo thu nhập
Danh mục theo thu nhập là danh mục đầu tư tập trung vào việc tạo ra lợi nhuận thông qua cổ tức hoặc cách thức phân phối khác cho cổ đông. Loại hình này có phần giống với cổ phiếu an toàn nhưng lại có khả năng sinh lời nhiều hơn. Danh mục này thường sẽ tạo ra dòng tiền dương. Bạn có thể tìm hiểu thêm về Cách xác định dòng tiền thuần trong doanh nghiệp.
Ủy thác đầu tư bất động sản (REITs) và cổ phiếu hợp danh hữu hạn (MLP) là hai nguồn rất đáng cân nhắc để đầu tư. Các công ty này có xu hướng chuyển một phần lớn lợi nhuận họ đạt được về cho các cổ đông để nhận lại những ưu đãi về thuế. Nếu bạn không muốn bận tâm về những rắc rối trong việc sở hữu bất động sản như không có khách thuê trọ, nội hư hao,…REITs là một sự lựa chọn phù hợp để đầu tư vào nhà đất
Tuy nhiên, đừng quên rằng danh mục đầu tư này cũng phụ thuộc vào tình hình biến động kinh tế. REITs được xem là nhóm những cổ phiếu chịu ảnh hưởng nghiêm trọng nhất trong thời kì suy thoái, khi những hoạt động kinh doanh và xây dựng nhà đất không còn được như trước.
Danh mục đầu tư đầu cơ
Danh mục đầu tư đầu cơ có thể xem là một ván bài thực sự khi tiềm ảnh quá nhiều rủi ro nhất trong các loại hình đầu tư. Nhiều chuyên gia tài chính cho rằng chỉ nên đầu tư tối đa 10% cho danh mục này để tránh thất thoát. Thế nên, để đầu tư vào danh mục này, bạn cần chuẩn bị một tâm thế sẵn sàng trước khi bắt đầu tham gia.
Danh mục đầu tư hỗn hợp
Xây dựng danh mục đầu tư hỗn hợp là sự kết hợp nhiều lĩnh vực đầu tư như trái phiếu, hàng hóa, bất động sản hay thậm chí là lĩnh vực nghệ thuật. Danh mục này có cách tiếp cận vô cùng linh hoạt. Phương pháp này áp dụng bí quyết đa dạng hóa danh mục đầu tư để mang lại lợi ích trong bối cảnh cổ phiếu và chứng khoán thường có xu hướng biến động trái ngược với nhau.
Trên đây là các chia sẻ về portfolio trong tài chính cũng như các khía cạnh liên quan bài viết tổng hợp được. Hy vọng bạn sẽ thấy bài viết hữu ích. Nếu yêu thích, hãy ủng hộ cho Tino Group bằng cách nhấn like và đánh giá năm sao ở cuối bài. Điều này sẽ là món quà tinh thần vô cùng quý giá giúp đội ngũ nhân viên sẽ không ngừng nâng cao chất lượng bài viết cũng như chia sẻ những kiến thức hữu ích đến quý bạn đọc. Chúc bạn thành công!
CẢNH BÁO: Đây là bài viết chia sẻ thông tin, không phải là lời kêu gọi đầu tư, bạn phải tự chịu trách nhiệm với quyết định của mình. Đầu tư vào các sản phẩm tài chính luôn tiềm ẩn rất nhiều rủi ro nên bạn cần phải cân nhắc thật kỹ trước khi đi đến quyết định cuối cùng. Chúc bạn sáng suốt và tỉnh táo để đưa ra những quyết định đầu tư đúng đắn nhé!
Những câu hỏi thường gặp
Các loại tài sản chủ yếu trong danh mục đầu tư gồm những loại nào?
Một số tài sản chủ yếu trong danh mục đầu tư là cổ phiếu, trái phiếu, chứng khoán phái sinh, vàng, bất động sản, forex, tiền điện tử,…
Danh mục đầu tư nào phù hợp với người có vốn thấp?
Danh mục đầu tư mạo hiểm và đầu cơ là hai loại danh mục phù hợp với nhà đầu tư chưa mạnh về tiềm lực kinh tế.
Top 5 thị trường tài chính đáng đầu tư hiện nay gồm những tên tuổi nào?
Có khoảng bao nhiêu cặp ngoại hối forex trên thị trường tài chính?
Có khoảng 60 cặp ngoại hối trên thị trường đầu tư.
